Borsa ve yatırım hakkında 9 kritik terim, yeni başlayanlar için temel kavramları kavramları ve bilinmesi gereken en önemli terimleri paylaşıyor.
Yatırım yapmanın ne kadar zorlayıcı olabileceği küçümsenemez. Bu terimleri öğrenerek portföyünüzü hızla başlatabilirsiniz.
Borsa ve Yatırım Hakkında 9 Kritik Terim – Yeni Başlayanlar İçin Temel Yatırım Terimleri
1. Bileşik Faiz (Compound Interest)
Bileşik faiz, her genç yatırımcının en iyi dostudur. Basit faizden farklı olarak, bileşik faiz, yatırımınızın anaparası ve birikmiş faizi üzerine faiz eklenmesi anlamına gelir.
Örneğin, A hisse senedine 100 dolar yatırım yaptığınızda, bu hisse %8 büyüdüğünde 108 dolar olur. Bileşik faiz, gelecekteki büyümenin sadece orijinal 100 dolar yatırımınızdan değil, aynı zamanda 108 dolardan da büyümesini sağlar. Daha da iyisi, temettü ödeyen bir hisse senedi satın alırsanız, gelecekteki temettü ödemeleri 100 dolardan değil, 108 dolarlık piyasa değerinden hesaplanır.
Albert Einstein, bileşik faizin bu kadar güçlü olduğunu düşündüğü için
“bileşik faiz dünyanın sekizinci harikasıdır”
demiştir.
Çıkarım mı? Erken tasarruf etmeye ve yatırım yapmaya başlayın ve paranın bileşik etkisinin kontrolü ele almasına izin verin.
2. Borsa Yatırım Fonu (ETF – Exchange Traded Fund)
ETF’ler, genel olarak benzer olan ancak belirgin farklılıkları bulunan karşılıklı fonların birinci kuzeni gibidir. ETF’ler, karşılıklı fon akrabalarına göre genellikle daha az pahalıdır, genellikle vergi açısından daha verimlidirler. Birçok aktif olarak yönetilen karşılıklı fona kıyasla daha pasif bir şekilde yönetilirler.
ETF, belirli varlıkları kolektif olarak sahiplenen bir tür fondur; bu varlıklar genellikle hisse senetleri veya tahvillerdir. Yatırımcılara, fondaki payları bölerek bu varlıklara dolaylı olarak sahip olma imkanı sunar. Bu, yatırımcıların her bireysel hisseyi satın almadan geniş bir varlık sınıfına örneğin, büyük ABD hisse senetlerine erişim elde etmelerini sağlar.
3. Roth Hesabı
“Roth”, IRA veya 401k gibi emeklilik tasarruf araçlarına uygulanan bir vergi muamelesi türünü ifade eder. Her iki durumda da, “Roth” demek, katkıların, katkıda bulunmak için kullanılan gelir üzerinde vergiler ödendikten sonra yapıldığı anlamına gelir. Emeklilik için para çekildiğinde ise tamamen vergisizdir!
Bu, “Geleneksel” bireysel emeklilik fonlarının katkıları nasıl yönettiğinin tersidir. Bu durumda, katkılar aslında “önceden vergilendirilmiş” temelde yapılır, yani geliriniz üzerinden vergi ödemiyorsunuz ve emeklilikte parayı çekerken tüm çekimler normal gelir olarak vergilendirilir. Genel olarak, Roth, yeni başlayan genç yatırımcılar için daha iyidir, ancak bu kararı etkileyebilecek birçok faktör vardır.
4. Çeşitlendirme (Diversification)
Çeşitlendirme kavramsal olarak oldukça basittir. Aslında, muhtemelen “tüm yumurtalarınızı aynı sepete koymayın” gibi eski bir sözü duymuş olabilirsiniz. Bu durumda, sepet yatırımlarınızın nereye yapıldığıdır.
Çeşitlendirilmiş olmak kritiktir çünkü portföyünüzde iki şeyin asla olmayacağından emin olmanıza yardımcı olur: (1) tüm paranızı kaybetmezsiniz ve (2) bir sonraki Google’ı seçerek çılgınca zengin olmazsınız. Çeşitlendirilmiş olmak, tüm hesaplarınızda geniş bir şekilde yatırım yaptığınızı ve piyasanın doğal iniş çıkışlarını hafifletmenize yardımcı olduğunu garanti eder.
5. Masraf Oranı (Expense Ratio)
Bu terim oldukça açıklayıcıdır, ancak bir yatırımcı olarak ödediğiniz masrafların farkında olmak portföyünüz için mucizeler yaratabilir. Masraf oranı, yatırımınızın yüzdesinin (örneğin, Fidelity, Vanguard) fondaki yönetim, idare ve diğer masrafları karşılamak için ödendiği anlamına gelir.
Karşılıklı fon veya ETF yönetiminde çok fazla iş vardır ve fon şirketleri para kazanma işindedir. Yatırımcı tarafından ödenen masraf oranı, buna uygun şekilde telafi edilmelidir, ancak buna rağmen, yatırımcıların ödediği ücretlerin farkında olmaları kritik öneme sahiptir. Ortalama karşılıklı fon masraf oranı yaklaşık %1.25 iken, ortalama ETF masraf oranı %0.44’tür. Seçenek varsa, ETF’lere bağlı kalmak genellikle ücretleri minimize etmeye yardımcı olur.
6. Dengeleme (Rebalancing)
Çeşitlendirmeyi anladıktan sonra, çeşitlendirilmiş kalmayı anlamak da önemlidir. Diyelim ki bireysel emeklilik planınızda %70 hisse senedi ve %30 tahvil portföy dağılımı belirlediniz ve her şey yolunda gidiyor. Tahviller ve hisse senetleri arasındaki dağılımınızdan memnun ve portföyünüzün para kazanmaya başlamasından heyecanlısınız.
Bir yıl sonra, portföyünüzün hisse senedi kısmı %15 artmışken, tahviller %5 kaybetmiş olabilir. İyi haber, portföyünüzün artık 100 dolardan 109 dolara çıktığıdır, ancak dağılımınız muhtemelen biraz dengesiz hale gelmiştir. Bir zamanlar %70/%30 olan portföy, şimdi daha çok %74 hisse senedi ve %26 tahvil portföyüne benzemektedir. Bu kesinlikle dünyanın sonu değil, ancak zamanla orijinal dağılımınızın hızla nasıl dengesizleştiğini görebilirsiniz.
Bu nedenle, “dengelemek” genellikle en iyi uygulamadır; bu, orijinal olarak niyet ettiğiniz dağılıma geri dönmek anlamına gelir. Uzman görüşleri, dengelemenin ne sıklıkta yapılması gerektiği konusunda değişiklik gösterse de, genellikle çeyrek dönemler kadar sık veya yıllık olarak dengelenmesi kabul edilmektedir.
7. Endeks (Index)
Haberleri dinliyor ya da ara sıra Wall Street Journal’ı inceliyorsanız, muhtemelen “endeks” terimini veya belki de “Dow” gibi özel bir endeksi duymuşsunuzdur. Peki, endeks tam olarak nedir ve ne işe yarar? Endeksi “ekonomideki veya menkul kıymetler piyasasındaki değişimin istatistiksel bir ölçüsü” olarak tanımlanır..
Bir hisse senedi piyasası endeksi, yatırımcı dilini çözme konusunda doktora derecesine sahip olmayanlar için, belirli bir piyasanın toplu olarak nasıl performans gösterdiğini ölçmek için bir araya getirilen hisse senetleri sepetidir. Örneğin, bir yatırımcı büyük şirketlerin (Apple gibi) küçük şirketlere (daha önce duymadığınız bir şirket gibi) genel olarak nasıl performans gösterdiğini merak edebilir ve bu yüzden S&P 500 Endeksi’ni S&P 600 Endeksi ile karşılaştırabilir. Bir endeks ayrıca belirli bir hissenin performansını karşılaştırmak için de kullanılabilir. Bu bağlamda, endeks genellikle bir “benchmark” yani referans olarak adlandırılır.
Bunlara da Göz Atın:
8. Dow Jones Industrial Average (Dow)
Bu terimin ironisi, her ne amaçla kullanılırsa kullanılsın, işe yaramamasıdır. “Dow” veya Dow Jones Industrial Average, 1896 yılında Dow Jones & Company’nin kurucularından Charles Dow tarafından kurulan bir hisse senedi piyasası endeksidir. “Dow” başlangıçta 12 endüstriyel şirket kullanılarak hesaplanmış ve ABD endüstriyel ekonomisi için standart bir benchmark oluşturmuştur (sadece GE hala Dow’da kalmıştır).
Peki, bu yatırımcılar için bugün ne kadar önemlidir? Kısaca, değil. Dow’un ironisi, finansal medyada en çok konuşulan ve yayınlanan endeks olmasına rağmen, en az ağırlığa sahip olan endeks olmasıdır.
Bugün ABD hisse senedi piyasası 4.000’den fazla hisse senedinden oluşmaktadır, bu nedenle sadece 30’unu kapsayan bir endeks, genel ABD hisse senedi piyasası performansını adil bir şekilde temsil etmez. Geniş ABD hisse senedi piyasasını iyi anlamak için S&P 500 veya Russell 3000’e bakmak daha iyidir; bunlar sırasıyla en büyük 500 ve 3.000 ABD hisse senedinden oluşmaktadır.
9. Dolar Maliyeti Ortalama (DCA – Dollar Cost Averaging)
Dolar Maliyeti Ortalama, “sistematik olarak para tasarrufu yapmayı” ifade eden şık bir terimdir ve iki çok farklı şekilde değerlidir. İlk olarak, DCA, parayla ilgili olarak iyi niyetli olsak da, yoğun yaşamlarımızın yolunu kesmeye meyilli olduğu durumlarda değerlidir. DCA, bir tasarruf planına bağlı kalmanızı sağlar. Bu, belirli aralıklarla belirli bir miktarın otomatik olarak tasarruf edilmesi anlamına gelir. Eğer bir bireysel emekliliğe katkıda bulunuyorsanız, büyük olasılıkla her maaş döneminde belirli bir yüzdede otomatik katkıda bulunarak bu planınıza DCA yapıyorsunuzdur.
DCA’nın yatırımcılara getirdiği diğer bir değer, paranın en kötü zamanda (yani piyasa yüksekken) satın alınmadığından emin olma yeteneğidir. Belirli zamanlarda yatırım hesabına katkıda bulunarak, piyasa yüksekken bazı hisseleri, düşükken bazılarını ve arada kalan birçoklarını satın almanız garanti edilir. İyi haber, bu basit kavramdan faydalanmak için tasarruflarınızı otomatik hale getirmediyseniz, şimdi başlamak için harika bir zamandır.
Bu dokuz yatırım terimi, genç yatırımcıların finansal sağlığını sağlamalarına ve portföylerini etkili bir şekilde yönetmelerine yardımcı olabilir. Bileşik faizden çeşitlendirmeye, masraf oranından dengelemeye kadar bu terimler, yatırım stratejilerinizi güçlendirmenize ve finansal hedeflerinize daha hızlı ulaşmanıza olanak tanır. Bu terimleri anlayarak ve uygun şekilde uygulayarak, finansal geleceğinizi güvence altına alabilir ve uzun vadeli başarıya doğru sağlam adımlarla ilerleyebilirsiniz.
Bu rehber, her yatırımcının bilmesi gereken temel yatırım terimlerini açıklamakta ve yatırım dünyasında daha bilinçli kararlar almanıza yardımcı olmayı amaçlamaktadır. Finansal terimleri anlamak, yatırım yolculuğunuzda daha emin adımlar atmanızı sağlar ve portföyünüzü başarıya taşıyacak stratejileri geliştirmenize katkıda bulunur.
Unutmayın, borsa ve yatırım karmaşık gibi görünse de temel kavramları anlamak başarının ilk adımıdır. Bu yazımızda ele aldığımız 9 kritik terimi öğrenerek yatırım yolculuğunuzda daha donanımlı hale gelebilirsiniz. Finansal hedeflerinize ulaşmak için sürekli öğrenmeye ve piyasaları takip etmeye devam edin.
